高掛電子煙產(chǎn)業(yè)頭頂?shù)摹斑_摩克里斯之劍”，始終懸而未決——相較于卷煙超過55%的綜合稅負，目前電子煙在中國僅作為普通消費品征收13%的增值稅。那么，電子煙是否未來會參照卷煙加征稅種？

市場擔(dān)憂來源于強烈的監(jiān)管信號。2021年3月22日，工信部發(fā)布《關(guān)于修改〈中華人民共和國煙草專賣法實施條例〉的決定》公開征求意見。其中提到，附則中增加一條，作為第六十五條：“電子煙等新型煙草制品參照本條例中關(guān)于卷煙的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行?！?/p>

雖然細則至今尚未落地，但該征求意見稿引發(fā)的行業(yè)波動延續(xù)至今。近日，多位專家在接受記者采訪時表示，電子煙參照卷煙加征稅種的可能性很大已成業(yè)內(nèi)共識，但是征稅問題復(fù)雜，我國沒有成型方案。電子煙還包含了煙桿、霧化芯等硬件，零售管理也與卷煙不同，因此卷煙傳統(tǒng)的從量、從價、從終端、定稅額等多種征稅方式，用在電子煙上就各有利弊。而且稅收會壓縮全產(chǎn)業(yè)鏈的利益，這勢必也會給推行帶來阻力。

對外經(jīng)濟貿(mào)易大學(xué)教授、世界衛(wèi)生組織煙草控制與經(jīng)濟政策合作中心主任鄭榕長期關(guān)注煙草稅與煙草控制議題。她向21記者分析，若將電子煙界定為煙草制品來進行監(jiān)管，由此帶來的貿(mào)易問題是值得考量的。

目前全球差不多有90%的電子煙都由中國生產(chǎn)，我國的電子煙很大一部分是出口導(dǎo)向。她基于此判斷，若將電子煙界定為煙草制品，電子煙就會處于我國的煙草專賣體制框架內(nèi)。由于中國的煙草市場不對國外的資本開放，根據(jù)貿(mào)易的對等原則，外國煙草市場也將不對我國資本開放，繼而電子煙出口貿(mào)易的合法性成為了一個問題。

她提醒，“對于中國電子煙行業(yè)這樣一個出口導(dǎo)向的市場，在監(jiān)管上的考量要更為慎重。”

監(jiān)管信號

對于前述意見稿修改內(nèi)容，工信部稱出于三點考慮：推進電子煙監(jiān)管法治化、符合電子煙產(chǎn)品特性以及當前國際監(jiān)管的通行做法、增強電子煙監(jiān)管效能。

電子煙龍頭企業(yè)悅刻的招股書顯示，在過去的幾十年中，電子煙產(chǎn)品的用戶滲透率一直在穩(wěn)定增長。在美國，英國和中國，電子煙產(chǎn)品使用者的滲透率定義為電子煙產(chǎn)品使用者的數(shù)量除以成人可燃煙草制品使用者的數(shù)量，分別從21.2%，34.4%和0.4%增長。2019年分別達到32.4%，50.4%和1.2%。

記者注意到，征求意見稿用的是“參照”卷煙管理而非“按照”的表述，也顯示了較為審慎的監(jiān)管態(tài)度。但不管表述如何，其對電子煙企業(yè)最直接的影響將體現(xiàn)在稅收方面，未來電子煙會否面臨和煙草一樣的高稅率？

眾所周知，煙草行業(yè)是一個“重稅”行業(yè)。2020年，中國煙草稅收約為10000億元人民幣，稅收在所有行業(yè)中常年占據(jù)首位。具體而言，卷煙的煙草稅覆蓋生產(chǎn)、批發(fā)、零售和進口四個環(huán)節(jié)，每個環(huán)節(jié)均要征稅。在稅收方面，煙草稅主要包括：煙葉稅、消費稅、增值稅、進口關(guān)稅、企業(yè)所得稅、城市維護建設(shè)稅以及教育費附加這幾種主要稅種。

其中消費稅是以特定消費品為課稅對象所征收的一種稅，在對貨物普遍征收增值稅的基礎(chǔ)上，選擇部分消費品再征收一道消費稅，目的是為了調(diào)節(jié)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，引導(dǎo)健康消費，促進節(jié)能環(huán)保，保證國家財政收入。

以中華煙為例，每包稅額在60%左右，生產(chǎn)環(huán)節(jié)、批發(fā)環(huán)節(jié)占比高達93.35%。數(shù)據(jù)表明，一包軟中華的綜合稅負約為59.42%。主要是由增值稅和消費稅組成，兩者分別占到整體的19.37%和58.62%，生產(chǎn)環(huán)節(jié)和批發(fā)環(huán)節(jié)是卷煙主要的納稅環(huán)節(jié)。

上海申倫(天津)律師事務(wù)所張德東律師對記者分析，目前的監(jiān)管信號顯示，或許第一步是先將電子煙稅目納入煙類稅目范圍，后續(xù)稅率可以慢慢平衡、調(diào)增，“把握國民健康、財政收入和產(chǎn)業(yè)發(fā)展三方面的平衡。”

　　產(chǎn)業(yè)考量

鄭榕介紹，稅收與監(jiān)管治理最主要的作用機制是價格需求彈性，即通過加稅影響價格，進而抑制消費。21記者梳理發(fā)現(xiàn)，電子煙征稅難點重重，因為這一產(chǎn)品還包含煙桿、霧化芯等硬件。

中南財經(jīng)政法大學(xué)數(shù)字經(jīng)濟研究院執(zhí)行院長、教授盤和林對21記者表示，煙油征稅，建議以從量計稅為主，提升煙油的終端零售價格，減少其銷量，且最好在出廠環(huán)節(jié)征稅。比較有利于稅收源頭扣繳，防止出現(xiàn)稅收死角。

也有市場觀點認為應(yīng)該從價計稅，對電子煙產(chǎn)品整體征稅。但這又容易出現(xiàn)和白酒行業(yè)一樣的問題，即為了少交稅而把出廠價格做低。

還有觀點認為可以對電子煙征收定額稅，規(guī)定一顆煙彈應(yīng)該征收多少稅，但這將導(dǎo)致企業(yè)傾向于高價售賣電子煙產(chǎn)品。一位長期使用電子煙的年輕用戶陳林(化名)對21記者表示，目前市面上主流電子煙的價格均保持在200元以內(nèi)，價格區(qū)間不大。且電子煙需要高頻更換煙彈，使其價格比傳統(tǒng)煙草更貴，“也就是說，電子煙主要消費群體本身對價格就較為不敏感，因此通過增稅的方式減少消費的作用可能不是很大。”

艾媒咨詢數(shù)據(jù)顯示，中國電子煙企業(yè)從2013年的4.54萬家快速增長至2020年16.84萬家。截至2021年2月4日，中國存續(xù)電子煙企業(yè)超過17萬家。

作為全世界的“電子煙中心”，深圳擁有著極其龐大的電子煙生產(chǎn)供應(yīng)鏈群，世界90%以上的電子煙都從這里發(fā)出。

中國電子商會電子煙行業(yè)委員會發(fā)布的報告顯示，2020年中國電子煙內(nèi)銷零售預(yù)估145億元，同比增長30%；出口預(yù)估494億元，同比增長12.8%。該行業(yè)協(xié)會還預(yù)計，2025年中國電子煙內(nèi)銷可達498億元，出口可達1697億元。

盤和林分析，中國作為世界電子煙的大工廠，在出口方面已經(jīng)形成了一定競爭力，賺取更多外匯是合理的發(fā)展途徑。鄭榕也表示，對于已形成的出口導(dǎo)向的電子煙產(chǎn)業(yè)，背后創(chuàng)造了大量的就業(yè)、稅收和外匯，維持其貿(mào)易合法性，對國家有重要意義。

他國實踐

世界上許多國家已加強對電子煙的監(jiān)管，其中重要的手段就是對電子煙征稅。

韓國是世界上第一個對電子煙進行征稅的國家，且稅率很高，其于2010年6月確定追加電子煙課稅(按每1ml課稅)，確立煙草消費稅依據(jù)，征收地方培訓(xùn)稅、健康促進攤付稅、廢棄物攤付稅。2015年1月，韓國政府增加了每包2000韓元(約合10.97元人民幣)的煙稅，煙價將提升至4500韓元(約合24.69元人民幣)左右，并于2017年10月對加熱型電子煙提稅，這類電子煙煙彈稅率由 52%提升到了90%。

美國的電子煙征稅制度方面，聯(lián)邦層面暫無征稅，各州市正陸續(xù)推進電子煙的征稅制度。從稅率來看，美國各州在30%至95%不等。其中電子煙征稅最高的明尼蘇達州，高達95%。

征稅對象既有包含煙油、煙具的整個電子煙產(chǎn)品，也有僅針對煙油的。如伊利諾伊州、加利福尼亞洲、馬里蘭州均對電子煙產(chǎn)品征稅，而路易斯安那州、新澤西州、西弗吉尼亞州等只對煙油進行征稅。

各州的征稅方式不同，主要有從量和從價兩種，有些州是按照煙油量來征稅，如上述的路易斯安那州和西弗吉尼亞州，有些州則直接按照價格征稅，如猶他州對煙油和預(yù)填充式設(shè)備征收56%的批發(fā)稅。

在稅種和稅率水平方面，各州也并不一致。就電子煙產(chǎn)品而言，稅種主要包括批發(fā)稅和消費稅兩種，有些州同時征收這兩種稅，而有些州僅征收批發(fā)稅。例如，近日加州通過新零售電子煙稅，將在現(xiàn)有63.49%的批發(fā)稅的基礎(chǔ)上，對電子煙產(chǎn)品的零售成本征收12.5%的消費稅，而猶他州只征收56%的批發(fā)稅。

在美國，青少年吸食電子煙、引發(fā)肺病的情況引人關(guān)注。美國國會議員湯姆·蘇茲在2019年9月19日接受央視采訪時表示，希望能夠提高聯(lián)邦煙草稅，不僅將卷煙的煙草稅從1美元提高到3美元，還要對電子煙征收同樣3美元的稅。

視野再次轉(zhuǎn)回國內(nèi)。前述征求意見稿原定于4月22日前反饋意見。如今已過去5月，在最終政策沒有完全落地之前，電子煙是否會被加征稅種，仍然還是未知數(shù)。